亂象屢禁不止

自監(jiān)管對(duì)信托公司通過第三方互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)違規(guī)引流至資金信托產(chǎn)品進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)提示后，3月7日，北京商報(bào)記者注意到，仍有部分平臺(tái)在為信托產(chǎn)品引流。一家信托公司經(jīng)理向記者表示，因?yàn)樽罱霈F(xiàn)詐騙的事情較多，監(jiān)管發(fā)函也是為了防止風(fēng)險(xiǎn)再次發(fā)生。在業(yè)內(nèi)人士看來，“引流”雖然對(duì)信托產(chǎn)品起到了促進(jìn)銷售的作用，但一旦項(xiàng)目出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，無論是推薦還是代銷機(jī)構(gòu)，均不會(huì)承擔(dān)相關(guān)責(zé)任。

在信托業(yè)務(wù)逐漸火爆的背景下，第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)開始為信托公司提供引流、營(yíng)銷宣傳。不過這些引流機(jī)構(gòu)已經(jīng)引起金融監(jiān)管部門的關(guān)注。近期，銀保監(jiān)會(huì)信托部向各銀保監(jiān)局發(fā)布風(fēng)險(xiǎn)提示函，對(duì)信托公司通過第三方互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)違規(guī)引流至資金信托產(chǎn)品，進(jìn)行了風(fēng)險(xiǎn)提示。函件內(nèi)容指出，經(jīng)排查發(fā)現(xiàn)，部分信托公司仍然違反《中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)信托部關(guān)于不法分子冒用信托公司名義進(jìn)行線上詐騙風(fēng)險(xiǎn)提示的函》要求，違規(guī)通過第三方互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)將客戶直接引流至資金信托產(chǎn)品。

多家信托公司相關(guān)人士向北京商報(bào)記者確認(rèn)已收到函件內(nèi)容，目前已經(jīng)開啟了自查、自檢工作。一家信托公司經(jīng)理向記者表示，因?yàn)樽罱霈F(xiàn)詐騙的事情較多，監(jiān)管發(fā)函也是為了防止風(fēng)險(xiǎn)再次發(fā)生。

在函件中，監(jiān)管部門列舉了部分為信托公司提供引流服務(wù)的第三方互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)名單，其中包括淘金山、理財(cái)通、九九財(cái)富網(wǎng)、大金所、信德金服、紅果樹財(cái)富、有利聯(lián)盟、云端眾聯(lián)等互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)。北京商報(bào)記者3月7日排查這些互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)發(fā)現(xiàn)，還有部分平臺(tái)在為信托產(chǎn)品引流，以信德金服平臺(tái)為例，該平臺(tái)信托經(jīng)理向記者介紹，目前仍有很多信托產(chǎn)品在售，而且大多數(shù)都是典型的政府類項(xiàng)目，安全有保障，預(yù)期稅后年化收益率在9.2%左右。

變相引流代銷

互聯(lián)網(wǎng)“嫁接”資管，雖然從技術(shù)層面極大地縮短了金融產(chǎn)品供求之間的時(shí)間成本，但絲毫沒有降低可能存在的風(fēng)險(xiǎn)。融360大數(shù)據(jù)研究院分析師付影認(rèn)為，“引流”實(shí)際上是依靠互聯(lián)網(wǎng)作為一種宣傳的工具，對(duì)信托產(chǎn)品起到了促進(jìn)銷售的作用。一旦項(xiàng)目出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，也是信托公司自己去解決，而無論是推薦還是代銷機(jī)構(gòu)，均不會(huì)承擔(dān)相關(guān)責(zé)任。

事實(shí)上，2018年4月，互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)整治工作領(lǐng)導(dǎo)小組下發(fā)《關(guān)于加大通過互聯(lián)網(wǎng)開展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)整治力度及開展驗(yàn)收工作的通知》(整治辦函[2018]29號(hào)文)(以下簡(jiǎn)稱“29號(hào)文”)就要求，依托互聯(lián)網(wǎng)以發(fā)行銷售各類資產(chǎn)管理產(chǎn)品(包括但不限于“定向委托計(jì)劃”、“定向融資計(jì)劃”、“理財(cái)計(jì)劃”、“資產(chǎn)管理計(jì)劃”、“收益權(quán)轉(zhuǎn)讓”)等方式公開募集資金的行為，應(yīng)當(dāng)明確為非法金融活動(dòng)，具體可能構(gòu)成非法集資、非法吸收公眾存款、非法發(fā)行證券等;未經(jīng)許可，互聯(lián)網(wǎng)資管模式需要立即停止。

付影進(jìn)一步指出，過去監(jiān)管并未明確該種做法是否屬于代銷或推介，而“29號(hào)文”將“引流”界定為變相提供代銷服務(wù)，尤其沖擊大型互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)以流量助銷量的做法。雖然“29號(hào)文”通知僅點(diǎn)名了互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)不得為各類交易場(chǎng)所以“引流”方式代銷，但可見監(jiān)管機(jī)構(gòu)已將該種活動(dòng)視為代銷，而此次監(jiān)管部門對(duì)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)機(jī)構(gòu)為信托公司提供的引流，實(shí)際上是對(duì)“29號(hào)文”的重申。

應(yīng)納入監(jiān)管范圍

如何規(guī)范第三方互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)推介信托產(chǎn)品?市場(chǎng)觀點(diǎn)認(rèn)為，首先要將其納入監(jiān)管范圍，因?yàn)榈谌嚼碡?cái)公司除了賣信托產(chǎn)品，還賣基金、保險(xiǎn)、PE產(chǎn)品，可以預(yù)見其所耗用的時(shí)間長(zhǎng)度。

除了創(chuàng)新銷售渠道“引流”外，金融詐騙的觸角早已伸向了信托行業(yè)，2018年12月，各地銀保監(jiān)局籌備組就已向轄區(qū)內(nèi)信托公司發(fā)布《關(guān)于不法分子冒用信托公司名義進(jìn)行線上詐騙風(fēng)險(xiǎn)提示的通知》(以下簡(jiǎn)稱《通知》)指出，近期有不法分子在微信群中發(fā)布二維碼，誘使金融消費(fèi)者在掃描后進(jìn)入該平臺(tái)下載以假亂真的信托公司App，并以此詐騙投資者錢財(cái)。據(jù)了解，不法分子盜用信托公司或證券公司的官方App信息后，冒用其名稱、LOGO等制作虛假App，并將其發(fā)布至某App托管服務(wù)分發(fā)平臺(tái)上(非官方應(yīng)用商店)。隨后，不法分子在微信群中發(fā)布二維碼，誘使金融消費(fèi)者在掃描后進(jìn)入該平臺(tái)下載以假亂真的信托公司App，并以此詐騙投資者錢財(cái)。

一位知情人士告訴北京商報(bào)記者，對(duì)此類新型金融詐騙，信托公司的自查整改工作一直在積極有序地推進(jìn)當(dāng)中，但因?yàn)槟壳皼]有信托公司公布自查情況，所以也處于“隔岸觀火”的狀態(tài)。

在新型金融詐騙屢禁不止的情況下，一攬子監(jiān)管新政也即將下發(fā)。銀保監(jiān)會(huì)信托部主任賴秀福近日公開透露，最近在研究、起草、完善《信托股權(quán)管理辦法》、《資金信托管理辦法》、《信托資本監(jiān)管辦法》等比較重要的文件。

北京商報(bào)記者 孟凡霞 宋亦桐

關(guān)鍵詞： 監(jiān)管 引流 詐騙風(fēng)險(xiǎn)